Sa isang globalisadong merkado, maaaring asahan ang fragmentation sa pagganap - sa sektor ng pipeline at control line ito ay isang pangunahing tema.Sa katunayan, ang relatibong pagganap ng sub-sektor ay naiiba hindi lamang ayon sa heograpiya at segment ng merkado kundi pati na rin sa lalim ng tubig, materyal sa pagtatayo at mga kondisyon sa kapaligiran .Ang isang pangunahing halimbawa ng mga dinamikong ito ay ipinakita ng magkakaibang mga antas ng paglago ng merkado na inaasahan ng heograpikal na rehiyon.Sa katunayan, habang unti-unting humihina ang mga tradisyonal na pamilihan ng mababaw na tubig ng North Sea at Gulf of Mexico (GoM), ang mga rehiyon sa Timog Silangang Asya, Brazilian at Africa ay lalong nagiging buoyante .Gayunpaman, ang panandaliang cycle ay inaasahang masasaksihan din ang malaking paglago sa mga frontier sector ng deepwater Norway, UK West of Shetland at Lower Tertiary Trend sa Gulf of Mexico, na may mas malalim, mas malupit at mas malalayong aktibidad sa pagmamaneho ng tubig sa mga rehiyong ito.Sa pagsusuring ito, iniulat nina Luke Davis at Gregory Brown ng Infield Systems ang kasalukuyang estado ng mga merkado ng pipe at control line at kung ano ang maaaring asahan ng mga tagamasid ng industriya para sa isang transitional market cycle.
Pananaw sa Market
Sa susunod na limang taon, hinuhulaan ng Infield Systems ang paggasta ng pipeline at control line na malapit sa $270bn na marka, na katumbas ng halos 80,000km ng mga linya kung saan 56,000km ang magiging pipeline at 24,000km ang magiging control lines.Sa kumbinasyon ng dalawang sektor na ito ay inaasahang makakakita ng mataas na antas ng paglago pagkatapos ng isang makabuluhang paghina sa pagitan ng mga mataas na bahagi ng unang bahagi ng 2008 at ang mga mababang bahagi ng 2009 at 2010. Gayunpaman, sa kabila ng pangkalahatang inaasahan ng paglago, mahalagang tandaan ang mga pangunahing pagkakaiba sa heograpikal pagganap habang ang mga umuusbong na merkado ay nagsisimulang lumampas sa tradisyonal na mga basin ng aktibidad.
Habang ang paggasta ng kapital sa mas mature na mga rehiyon ay tinatayang tataas sa malapit na panahon, ang pangmatagalang paglago ay medyo katamtaman kapag tiningnan kasama ang ilan sa mga umuusbong na merkado.Sa katunayan, ang mga kamakailang kaganapan sa North America, kabilang ang pagbagsak mula sa krisis sa pananalapi, ang trahedya sa Macondo at kumpetisyon mula sa onshore shale gas, ay pinagsama upang mabawasan ang mababaw na aktibidad ng E&A ng tubig at sa gayon ay ang mga pag-install ng platform at pipeline sa rehiyon.Ang isang katulad na larawan ay nabuksan sa UK North Sea - kahit na ang matamlay na merkado dito ay higit na hinihimok ng mga pagbabago sa piskal na rehimen ng rehiyon at mga kahirapan sa pag-secure ng kredito - isang sitwasyon na pinalala ng sovereign debt crisis sa Eurozone.
Gayunpaman, habang ang dalawang tradisyunal na mababaw na rehiyon na ito ay tumitigil, ang Infield Systems ay inaasahan ang malaking paglago sa mga umuusbong na merkado ng North Western Australia, East Africa at ilang bahagi ng Asia (kabilang ang deepwater activity sa South China Sea at ang offshore Krishna-Godavari basins sa India) habang ang deepwater stalwarts ng West Africa, ang Gulpo ng Mexico at Brazil ay dapat na patuloy na magbigay ng makabuluhang pangmatagalang momentum para sa merkado.
Ang paglipat ng mga bundok - ang paglaki ng mga trunk-line
Habang ang isang trend patungo sa lalong malalim na pag-install ng tubig, at samakatuwid ay nauugnay na mga linya ng SURF, ay patuloy na kukuha ng pansin sa industriya, ang mga instalasyon ng mababaw na tubig ay inaasahang mapanatili ang isang makabuluhang bahagi ng merkado para sa nakikinita na hinaharap.Sa katunayan, kasing dami ng dalawang-katlo ng paggasta sa kapital ang tinatayang ididirekta sa mga pagpapaunlad sa mas mababa sa 500 metro ng tubig sa panahon hanggang 2015. Dahil dito, ang mga kumbensyonal na pag-install ng pipeline ay bubuo ng malaking proporsyon ng demand na nagpapatuloy - isang malaking bahagi kung saan ay tinatayang dadalhin ng mababaw na pag-unlad ng tubig sa labas ng pampang ng Asya.
Ang mababaw na puno ng tubig at mga linya ng pag-export ay magiging mahalagang bahagi ng mas malawak na merkado ng pipeline sa paparating na limang taon dahil ang subsector na ito ay tinatayang magpapakita ng pinakamalakas na paglago.Ang aktibidad sa loob ng sektor na ito ay makasaysayang hinimok ng panggigipit sa mga pambansang pamahalaan at mga awtoridad sa rehiyon na pahusayin ang seguridad ng enerhiya sa pamamagitan ng pag-iba-iba ng mga suplay ng hydrocarbon.Ang mga pangunahing network ng pipeline na ito ay madalas na lubos na umaasa sa mga internasyonal na relasyon at mga kondisyon ng macroeconomic, at samakatuwid ay maaaring hindi proporsyonal na sumailalim sa mga pagkaantala at muling pagtatasa kumpara sa anumang iba pang sektor ng merkado.
Hawak ng Europe ang pinakamalaking bahagi ng offshore export at trunk line market segment na may 42% ng kabuuang global install na kilometro at tinatayang 38% ng capital spending patungo sa 2015. Sa ilang mataas na profile at kumplikadong mga proyekto sa mga yugto ng pagpaplano at konstruksiyon, higit sa lahat ang Nord Ang stream, European trunk at export line capital expenditure ay tinatayang aabot sa humigit-kumulang US$21,000m sa loob ng 2011-2015 timeframe.
Unang inihayag noong 2001, ang proyekto ng Nord Stream ay nag-uugnay sa Vyborg sa Russia sa Greifswald sa Germany.Ang linya ay ang pinakamahabang subsea pipeline sa mundo na may haba na 1,224km.Ang proyekto ng Nord Stream ay nagsasangkot ng isang kumplikadong hanay ng mga kontratista kabilang ang Royal Boskalis Westminster, Tideway, Sumitomo, Saipem, Allseas, Technip at Snamprogetti kasama ng iba pang nagtatrabaho para sa isang consortium na kinabibilangan ng Gazprom, GDF Suez, Wintershall, Gasunie at E.ON Ruhrgas.Noong Nobyembre 2011, inihayag ng consortium na ang una sa dalawang linya ay konektado sa European gas grid.Sa pagkumpleto, ang higanteng twin pipeline na proyekto ay inaasahang magsusuplay sa gutom na European market na may 55 BCM ng gas (katumbas ng mga 18% ng 2010 hilagang-kanlurang pagkonsumo ng Europa) bawat taon sa susunod na 50 taon.Bukod sa Nord Stream, ang pamumuhunan sa trunk at export line market ay inaasahang tataas din nang malaki sa buong Asia, na tumataas mula US$4,000m sa makasaysayang 2006-2010 na panahon hanggang sa halos US$6,800m pasulong hanggang 2015. Trunk at export lines sa rehiyon ay nagpapahiwatig ng inaasahang paglaki ng pangangailangan sa enerhiya sa buong Asya.
Sinasaklaw ng Nord Stream ang logistical, political at engineering complexities na nauugnay sa malalaking trunk-line development.Sa katunayan, sa kabila ng mga teknikal na paghihirap na nauugnay sa pag-inhinyero ng dalawang 1,224km pipelines, ang development consortium ay inatasang pamahalaan ang mga implikasyon sa pulitika ng pagpapatakbo ng linya sa mga teritoryong tubig ng Russia, Finland, Sweden, Denmark at Germany bilang karagdagan sa pagtupad sa mga hinihingi ng mga apektadong estado ng Latvia, Lithuania, Estonia at Poland.Tumagal ng halos siyam na taon para makakuha ng pahintulot ang proyekto at nang sa wakas ay natanggap ito noong Pebrero 2010, mabilis na nagsimula ang trabaho noong Abril ng parehong taon.Ang pipelay ng Nord Stream ay dapat makumpleto sa Q3 2012 sa pag-commissioning ng pangalawang linya na magwawakas sa isa sa mga mas matibay na kwento sa pagbuo ng imprastraktura sa pag-export.Ang Trans ASEAN pipeline ay isang posibleng trunk line project na tatakbo sa buong Asya at sa gayon ay magpapalawak ng malaking suplay ng hydrocarbon ng Timog Silangang Asya sa mas kaunting mapagkukunang mga lugar.
Bagama't ang mataas na antas ng aktibidad na ito ay naghihikayat, hindi ito isang napapanatiling pangmatagalang kalakaran - sa halip ito ay nagpapahiwatig ng partikular na cycle na ito sa merkado.Higit pa sa malapit na paglago ng aktibidad sa Silangang Europa, ang Infield Systems ay may kaunting demand pagkatapos ng 2018 dahil ang mga pag-unlad na ito ay napaka-isa-isa sa mga proyekto at kapag sila ay nasa lugar, makikita ng Infield Systems ang hinaharap na aktibidad na hinihimok ng mga linya ng tie-in kaysa sa mga karagdagang pangunahing linya ng pag-export .
Pagsakay sa SURF – Isang mas mahabang termino
Hinimok ng mga lumulutang na produksyon at teknolohiya sa ilalim ng dagat, ang pandaigdigang merkado ng deepwater ay marahil ang pinakamabilis na lumalagong sektor ng industriya ng langis at gas sa malayo sa pampang.Sa katunayan, sa maraming mga onshore at mababaw na rehiyon ng tubig na nahaharap sa pagbaba ng produksyon at mga NOC na may kontrol sa mga rehiyong mayaman sa maraming mapagkukunan tulad ng Middle East, ang mga operator ay lalong naghahangad na galugarin at bumuo ng mga reserba sa mga frontier na rehiyon.Nangyayari ito hindi lamang sa tatlong deepwater na "heavyweight" na rehiyon - ang GoM, West Africa at Brazil - kundi pati na rin sa Asia, Australasia at Europe.
Para sa merkado ng SURF, ang malinaw at kakaibang kalakaran tungo sa lalong malalim na aktibidad ng E&P ay dapat na isalin sa malaking paglago ng merkado sa susunod na dekada at higit pa.Sa katunayan, ang pagtataya ng Infield Systems ay matatag na paglago noong 2012 habang ang mga IOC ay patuloy na nagpapaunlad ng kanilang malawak na deepwater reserves sa West Africa at ang US GoM habang ang Petrobras ay nagpapatuloy sa pagbuo nito ng mga pre-salt reserves ng Brazil.
Tulad ng ipinapakita ng Figure 3 sa ibaba, mayroong polarisasyon sa pagganap ng merkado sa pagitan ng mababaw at malalim na dagat na mga merkado ng SURF.Sa katunayan, habang ang mababaw na merkado ng tubig ay inaasahang magpapakita ng katamtamang paglago sa malapit na panahon - ang mas mahabang termino ay hindi masyadong positibo.Gayunpaman, sa mas malalim na tubig, ang aktibidad ay higit na matatag dahil ang kabuuang gastos sa kapital ay inaasahang tataas ng hanggang 56% sa pagitan ng 2006-2010 at 2011-2015 na mga takdang panahon.
Habang ang mga deepwater development ay walang alinlangang naging pangunahing makina ng paglago para sa merkado ng SURF sa nakalipas na dekada, ang patuloy na pag-unlad ng malalayong larangan ng langis at gas ay magbibigay ng karagdagang gasolina sa sunog.Sa partikular, ang mga long-distance subsea tieback ay nagiging isang mas karaniwang senaryo ng pag-unlad ng field habang ang R&D na trabaho ng mga operator at ang kanilang mga kontratista ay nagsimulang gawing mas magagawa ang mga teknikal na mapaghamong proyektong ito.Kasama sa mga kamakailang mataas na profile na proyekto ang Statoil at Ormen Lange development ng Shell sa malayo sa pampang ng Norway at ang proyekto ng Total ng Laggan sa labas ng pampang UK sa West ng rehiyon ng Shetland .Ang una ay ang pinakamahabang subsea-to-shore tieback sa mundo na kasalukuyang gumagawa habang ang huli ay sisira sa rekord na iyon at buksan ang Atlantic margin upang higit pang aktibidad ng E&P kapag na-commission na noong 2014.
Ang isa pang mahalagang halimbawa ng trend na ito ay nasa pagbuo ng deepwater Jansz field offshore Australia.Si Jansz ay bahagi ng Greater Gorgon project, na ayon sa Chevron ay magiging pinakamalaking resource project sa kasaysayan ng Australia.Ang proyekto ay nagsasangkot ng pagbuo ng ilang mga larangan, kabilang ang Gorgon at Jansz, na sa kabuuan ay may tinatayang reserbang 40 Tcf.Ang tinantyang halaga ng proyekto ay US$43bn, at ang unang produksyon ng LNG ay inaasahan sa 2014. Ang lugar ng Greater Gorgon ay matatagpuan sa pagitan ng 130km at 200km sa baybayin ng North West Australia .Ang mga patlang ay ikokonekta ng isang 70 km, 38 pulgadang subsea pipeline at isang 180km 38 pulgadang subsea pipeline sa isang LNG facility sa Barrow Island .Mula sa Barrow Island isang 90 km pipeline ang magkokonekta sa pasilidad sa Australian mainland.
Habang ang mga pag-unlad ng SURF tulad ng mga nasa mas mapaghamong bahagi ng North Sea, Brazil, West Africa, GoM, Asia at North West Australia ay nagtutulak sa merkado ngayon, ang paghikayat sa mga resulta ng E&A sa East Africa ay dapat magbigay ng karagdagang paglago sa linya.Sa katunayan, ang mga kamakailang tagumpay sa paggalugad tulad ng sa Windjammer, Barquentine at Lagosta ay nagtulak sa mga natuklasang volume na lampas sa threshold (10 Tcf) para sa isang LNG facility .Ang Silangang Africa at Mozambique sa partikular, ay tinutugis ngayon bilang Australia ng bukas.Plano ni Anadarko, operator sa Windjammer, Barquentine at Lagosta na bumuo ng mga reserbang ito sa pamamagitan ng offshore tie-back sa isang onshore LNG facility.Ito ay sinamahan na ngayon ng pagtuklas ni Eni sa Mamba South na ginagawang posible ang 22.5 Tcf na proyekto sa pagtatapos ng dekada.
Isang pipeline ng mga pagkakataon
Ang paglago sa pipeline, control line at sa katunayan, ang mas malawak na offshore market sa nalalapit na cycle ay malamang na mailalarawan ng mas malalim, mas mahigpit at mas malayong mga proyekto.Ang IOC, NOC at independiyenteng paglahok ay malamang na lumikha ng isang mayabong na merkado ng pagkontrata para sa parehong mga pangunahing kontratista at kanilang mga katutubong katapat.Ang ganitong masiglang antas ng aktibidad ay malamang na maglalagay ng malaking stress sa supply chain sa mahabang panahon dahil ang gana sa pamumuhunan mula sa mga operator ay nalampasan ang pagkatubig ng utang na kinakailangan upang mamuhunan sa mga pangunahing kaalaman ng supply: mga fabrication plant, installation vessel at marahil ang pinaka-mahalaga. , mga inhinyero ng pipeline.
Bagama't ang pangkalahatang tema ng paglago ay isang positibong tagapagpahiwatig tungo sa pagbuo ng kita sa hinaharap, ang ganitong pananaw ay dapat na mapawi ng takot sa isang supply chain na walang sapat na kapasidad na pamahalaan ang naturang pagtaas.Ito ay paniniwala ng Infield Systems na lampas sa pag-access sa kredito, kawalang-tatag sa politika at ang napipintong muling pagsulat ng batas sa kalusugan at kaligtasan, ang pinakakilalang banta sa pangkalahatang paglago sa merkado ay ang kakulangan ng mga bihasang inhinyero sa workforce .
Dapat malaman ng mga stakeholder ng industriya na sa kabila ng isang nakakahimok na kuwento ng paglago, ang anumang aktibidad sa hinaharap sa pipe at control line market ay nakasalalay sa isang supply chain na may sapat na laki at kakayahan upang masuportahan ang hanay ng mga proyektong pinaplano ng iba't ibang operator.Sa kabila ng mga takot na ito, ang merkado ay nasa gilid ng isang partikular na kapana-panabik na cycle.Habang ang mga tagamasid sa industriya ay babantayang mabuti ng Infield Systems sa mga darating na buwan bilang pag-asam ng makabuluhang pagbawi ng merkado mula sa mga mababang bahagi noong 2009 at 2010.
Oras ng post: Abr-27-2022